保留盈余

保留盈余

保留盈余(earnings retained)也称留用利润、留存收益、留存收益、留存盈余。是指公司历年累积之纯益,未以现金或其它资产方式分配股东、转为资本资本公积者;或历年累积亏损未经以资本公积弥补者。保留盈余是连结损益表与资产负债表之股东权益的一个科目。保留盈余是把公司的一部分盈利留在企业作为再投资之用,所以股利政策也属于企业长期融资战略的一个重要组成部分。

计算方法
保留盈余

保留盈余=利润+(或净亏损减)期初保留盈利-向股东派发股息

保留盈余其主要的增减变动因素如下表所示:

保留盈余

1.本期净损

2.前期损益调整(错误更正)及若干会计原则变动之追溯调整

3.现金负债股利

4.股票股利

5.财产股利

6.一些库藏股交易

1.本期净利

2.前期损益调整(错误更正)及若干会计原则变动之追溯调整

3.公司重整(准改组)之调整

用途

保留盈余的用途有三种类:

扩充营运规模

回购股票

股利与保留盈余
保留盈余

一、股利的意义与政策

所谓股利,乃是股息红利之简称。公司配股利时,并非“以保留盈余分配”,而是以现金其他资产分配。保留盈余只是一种抽象的“股东权益”而已。但是因为资产分配,而使属于股东权益之保留盈余减少。

公司正考虑宣告股利,则必须先考量:

(1)就公司而言,发放股利是否合乎法律规定?

5. 股票股利

a. 股票股利乃是以本公司股票作为股利分配股东,一方面减少保留盈余或资本公积,一方面增加股本,称为“无偿配股”,或“盈余转增资”。

b. 公司发放股票股利时,其资产并未减少,股东权益亦无变动,仅将保留盈余或资本公积转为股本而已。

c. 小额股票股利美国会计程序委员会规定股票股利流通在外股份之20%或25%以下者,为小额股票股利,应按股票市价将保留盈余转为股本资本公积。

d. 大额股票股利:当股票股利流通在外股份之20%或25%以上者,为大额股票股利,应按面值将保留盈余转为股本

6. 股票分割(Stock Split)

a.公司股票价格若过高,对于交易会发生不便,因为购买少数之股份,即需巨额之资金,限制了股票流通性。因此当每股市价过高时,公司往往将股票加以分割,降低面值,增加股数,以降低每股之市价

b.股票分割时仅变动每股之面值及全部之股数,对于股本总额及其他之股东权益无影响,故会计上不必做任何分录,仅须将面值及股数更改即可。

c.股票分割与股票股利之比较

股东权益总额:股票股利不变,股票分割不变

流通在外股数:股票股利增加,股票分割增加

股本总额;股票股利增加,股票分割不变

每股面值股票股利不变,股票分割降低

保留盈余:股票股利减少,股票分割不变

会计处理,应作正式分录,仅作备忘记录

目的:盈余资本化,增加股票流通

7. 股利分配优先权之影响

各种不同假设

(1)特别股为非累积,非参加。

(2)特别股为累积,非参加。(积欠一年)

(3)特别股为累积,参加至7%(无积欠股利

(4)特别股为累积,全部参加(无积欠股利

  • 指拨
    保留盈余
    保留盈余之指拨,是指因法律规定或特殊目的或原因,将保留盈余加以限制或冻结,使公司不能以资产配股利而导致保留盈余减少。保留盈余指拨之原因,大约有下列几种:
  • 1.法令限制
  • 中国公司法第237条规定:“公司于完纳一切税捐后,分派盈余时,应先提出百分之十为法定盈余公积,但法定盈余公积已达资本总额时,不在此限。”
  • 2.契约规定
  • 公司发行公司债时,为求对债权人有所保障,其发行条款可能规定,公司每年应提拨偿债基金,并限制盈余之分配,在公司债偿还以前,不得分配股利,此即偿债基金准备。
  • 3.存在预期或可能之损失
  • 公司亦可能针对法律诉讼、不利之契约义务及其他或有事项之估计损失而指拨保留盈余。
  • 4.保障营运资金的状况
  • 建立“营运资金准备”或“厂房扩建准备”等。
  • 冻结或限制之原因消灭,即可解除限制,仍得再凭以发放股利
  • 自保准备若是使用分期估列费用的方式如:
  • 自保费用
  • 自保准备
  • FASB禁止提列此种损失准备,亦不必揭露此种风险
  • 公司重整
    保留盈余
    公司重整亦称假改组,是因财务困难、已暂停营业或有停业之虞时,不透过解散或破产清算之程序,而将资产、营业及资本结构加以调整,以便重新经营之一种法定程序。
  • 会计处理:
  • 资产帐面价值有高估情形者,降低至公平市价并冲抵保留盈余或转入累积亏损。(市价高于帐面值则不调整
  • 累积亏损应全数冲抵资本公积,使重整后累积亏损之余额为零。
  • 资本公积不足时,应冲抵股本销除股份或降低每股面值
  • 重整前之资产损失于重整后发现者,不列当期损失或借记保留盈余而应冲抵资本公积,但重整后所发生之损失列为当期损失不得冲抵资本公积
  • 重整后资产负债表中之保留盈余,应注明是自重整日以后所累积者,在重整日之余额应为零。  
银行的保留盈余

银行利润在未分配前被称为保留盈余。保留盈余是商业银行增加自有资本的主要渠道,每年利润分配前,银行都要按会计要求首先计提一定的盈余公积金,作为对银行资本金的补充。

参考资料

[1] MBA智库百科 http://wiki.mbalib.com/w/index.php?title=Retained_Surplus&variant=zh-cn

[2] 金库网 http://baike.jinku.com/doc.php?action=view&docid=1397