启富投顾-早评：涨价概念大盘点

市场分析

1、走势分析：市场连续回踩年线，技术上为这轮行情第2买点，短期来回震荡构造新的平台。第三轮震荡上行格局不变。

2、昨日半导体与新能源左侧信号出现，也预期着第一承接点到来，这些都是术的方面，本质上它们即是本轮行情旗帜，也是国家未来战略重心。

3、行情初期，市场难免震荡，要铆足信心，去参与，享受这轮财政前置给予我们投资红利。

半导体-封测涨价

事件：据业内人士透露，中国大陆排名前三的封测代工厂（OSAT）长电科技、通富微电和华天科技都将从下半年强劲的封装需求中受益，其将封装成熟芯片的紧急订单报价提高了20-30%

原因：马来西亚是全球半导体封测“重镇”。无法控制的疫情、动荡的政局，或将令全球半导体产业链再度紧张。

业内人士指出，中国大陆前三大OSAT还成功赢得了从东南亚转移过来的部分订单，在新冠疫情封锁期间，许多由IDM运营的封装厂产能下降。通富微电甚至获得了AMD游戏机处理器芯片70%-80%的封装订单。

大家可以关注：长电科技、晶方科技、通富微电、华天科技等，同时也将对电子汽车在情绪上形成一定影响。

草甘膦

自去年6月以来，作为重要除草剂——草甘膦价格持续大幅上涨。

在醋酸-甘氨酸、黄磷等原材料成本推动、行业供需格局持续优化的背景下，草甘膦价格持续上涨，产品从年初的约28500元/吨大幅上涨至目前的约51500元/吨，涨幅超过85%，处在近十年来的高位，同比去年上涨138.43%

需求端：目前国内生产商订单较多，销售压力较小，海外市场采购旺盛，特别是南美市场，由于巴西百草枯禁用，对草甘膦的采购需求尤为热切，国内企业订单已经排至9-10月份。

供给端：2013年国家质检总局将草甘膦原药生产装置列入限制新建类别，未来草甘膦国内长期无新增产能，海外亦未见扩张计划，草甘膦总供给将有减无增。

润丰股份主要出产和出口草甘膦制剂产品，2020年出口草甘膦各类产品折合草甘膦原药数量约6万吨，近年来，公司连续多年位列中国农药出口第一名。

兴发集团控股子公司泰盛公司现有18万吨/年草甘膦产能（含其全资子公司内蒙兴发5万吨/年产能），产能规模居国内第一。

江山股份拥有草甘膦原药产能7万吨/年，拟并购福华通达，届时将拥有22.3万吨草甘膦成为全国第一大厂商，涨价对应业绩弹性最大。

其它-涨价

1、锂电材料价格再度调涨 碳酸锂涨1500元/吨

据上海钢联数据显示，19日部分锂电材料价格再度调涨，碳酸锂（99.5%，电/国） 涨1500元/吨；氢氧化锂（56.5%，工业级/国产） 涨1000元/吨。锂精矿、锂盐价格继续大幅上涨，反应锂资源短缺格局。中短期，动力电池需求环比持续提升叠加消费电子旺季来临，将带动锂需求稳步增长，锂价上涨趋势不改。长期，未来中国新能源汽车销量高速增长较为确定，锂镍钴铜箔等需求高成长可期，锂矿受资源限制或持续出现缺口。

相关上市公司：中矿资源、江特电机

2、硅料价格重回上涨态势

硅料作为光伏产业的上游，今年以来价格持续上涨，多晶硅致密料从年初的每吨8万元一路涨到每吨21万，硅料企业纷纷大幅增产，这种急速扩产导致硅料企业的上游原材料金属硅和三氯氢硅也大幅涨价。

相关上市公司：通威股份、大全能源

投资与人生

1、即便是聪明的投资者也可能需要坚强的意志才能置身于“羊群”之外。——［美］本杰明·格雷厄姆

投资是一门科学，更是一门艺术，而投资艺术和其他艺术一样，要想卓越出众，既要多用脑，又要多用心

作者：鲁鹏 投资顾问

执业证书编号：A1130620080001

时间：2021年8月20日

风险提示：以上内容仅供参考，不构成具体操作建议，据此操作盈亏自负、风险自担，市场有风险，投资需谨慎。