@东方财富证券基金投顾 本人做期货、证券及基金，加一起已有22年的时间了。对于基

@东方财富证券基金投顾   本人做期货、证券及基金，加一起已有22年的时间了。对于基金投顾，本人认为是一类为基金投资者提供明确的基金投资策略、配置组合、基金策略“择时”的一种职业或服务。首先，基金投顾，不是一般的基金从业或销售人员，不是当前基金什么火，什么基金在募集，就故意地充当基金推销员职业的。而是通过自己对于基金的投资经验，在股市处于不同的时期，市场潜在的基金投资策略类型出现时，来有自己的基金客户择时布局，优先最适合的基金策略类型的指导式服务。例如，本人2021年2月春节之前，在公募基金界出现超千亿的价值投资基金在募集时，已经觉悟价值投资策略的基金不能投资了，基金投顾这时要提示公司的基金客户逐步远离价值投资策略的基金，不管公募，还是私募，价值投资策略市场追逐太火热了，自己就比基金客户冷静一些，提示客户远离价值投资策略，防止被割韭菜；再如2021年9月指数增强策略大火时，当这类基金的标的指数中证500、1000即将有转向时，这时就要及时提示基金客户，赎回指数增强策略，转向量化或CTA等策略基金的配置；2022年期货策略红火，市场的资金或FOF基金，非期货策略的不投，非CTA基金不要时，则这时要关注大宗商品是否要见顶了（例如本人在东财网的财富号上，2022年6月提示大宗商品见顶的文章），这时要警惕期货策略的基金过季，提示基金客户转向其它策略基金配置。

对于举例，过去了的事物，谁都会选择了。现在说说这2022年底及目前情况，若还执着客户配置CTA或量化基金，2023年会不会大大跑输市场呢？！本人认为，2023年是转回之前被抛弃的价值投资策略的基金上面了，或选择多头进攻型基金策略（远离中小创的基金），会不会2023年更让客户满意呢！基金投顾服务，让客户跑输市场也是失败的服务的。

本人认为，投资股市需要择时，对于基金的投资或服务，也需要对于股市牛熊、投资策略火热程度及各类策略基金选择上，有一些“择时”的能力。再也不要像2021年初追捧价值投资策略基金，2021年国庆前狂推指数增强基金，而2022年下半年期货策略基金难赚期，推荐期货策略的基金了。这样老基金客户充当韭菜割完了，再去找新基金客户，没有存量的增长，基金投顾这业务，就成为基金高级推销员而已。就像券商的投资顾问一样，只是“推销员+公司策略的搬运工”，不能自主为股民提供良好的投资策略建议，用高质量的服务逐步提高客户交易佣金或投顾业务转型为“知识付费”业务，这就是券商转型失败。有投资顾问了，券商营业部的佣金率没有提高，这就是业务转型失败。基金投顾业务开展后，基金公司存量客户资产在缩水或流失，没有增值，只依靠开发新客户来应对基金销售，也是营销型的基金投顾业务，没有收入及利润增长空间，只能打价格战，才能争取客户，这仍是低端的基金服务。