花钱看戏，不如来点固收+

说回A股，其实今天早盘，光伏还是表现不错的，最近光伏动向其实挺多的，首先是据传漂亮国把扣咱们光伏龙头的货给放了；其次是光伏业协会对今年装机量的预测，预计今年新增装机75-90GW，这个数据去年是53GW，如果能达到90GW，将会大超预期。

从行业调研来看，硅片一个月涨价了6%，一季度胶膜排产比较满，行业景气度似乎有回升的迹象。

新能源汽车方面，正极材料正在迎来技术升级，特斯拉提出的4680代表了高能量密度电池的方向，高镍正极、硅基负极材料等高性能材料的应用，行业巨头正在扩产，这些都将能带来增量空间。 但是当前国际局势风云突变，我估计最近行情波动会比较大，一方面是布局优质资产的好时机，另一方面，如果求稳的朋友，去买入固收+基金也是不错的选择。 昨天谈到了“顶流”换人的事，其实顶流指的的大资金，小基金能被称作“顶流”吗？一切那短期业绩说事、把1-10亿规模的基金与100亿以上规模的基金对比，那是耍流氓，不要偷换概念。 固收+“顶流”也是有的，张清华、胡剑、张芊、王晓晨、张雅君、张翼飞、谭昌杰这些都是了，除了谭昌杰，规模都在100亿以上，股债都做的好的经理本来就不多，这些人收益不错，关键是回撤也做得很好。

我特意把过钧也纳入比较，固收+需要更加注重回撤的控制，我们看看近五年的最大回撤，过钧近5年最大也才13%，要知道他的可转债持仓有87%，其他的除了张清华7%以外，都在5%以下。

从回报来看，张清华、过钧、张芊的代表基金任期年化回报都超过10%，确实厉害，胡剑、王晓晨和谭昌杰的年化也超过8%，这几位更加稳健。

从持仓来看，债券方面都是评级AAA的债券，股票方面，胡剑、张翼飞、王晓晨偏爱浓眉大眼的蓝筹；张清华、张芊和张雅君都喜欢成长赛道，“三张”更喜欢爆发性，均衡性上张清华更均衡一下，可转债配了30%多，股票喜欢进攻型的，回撤还不错，我喜欢这样的经理。 如果你要追求稳健，觉得他们不错，我觉得这些算是固收+里的“顶流”了，特别是他们几位里，对回撤控制比较好的几位，而且固收+里有大量债券基金，对于规模的敏感度相对股票型基金要低很多，我不多说，懂得的已经明白。

啰嗦了这么多，我总结一下自己的观点：1、俄乌局势，继续看热闹就好，不要“抄底”黄金、油气、军工，也不要去买有关的ETF； 2、短期波动并不可怕，我们要趁乱局，抓住肉眼可见的机会，去布局好资产； 3、短期看，金融地产基建不错，长期还是要看先进制造、光伏、新能源汽车等高增长行业； 4、你要还不放心，求稳的，我给你几位经理，张清华、胡剑、张芊、王晓晨、张雅君、张翼飞、谭昌杰，这些就是“顶流”了。 就这么多了，当前最重要的是熬得住，耐下心来，瞅准时机和目标，干！