迟到的8月成长精选组合调仓（重磅）

我原本计划在8月初对我的两个封基实盘组合进行调仓，但刚好在执行调仓的前一天，大牛猫也发了让大家抄底封基的夜报，第二天封基整体有所高开，导致我的计划搁置了，不得不推迟。

这里我给新关注的同学介绍下，我有两个实盘组合，一个是价值精选组合，一个是成长精选组合，目前组合标的都是封闭基金。组合通常1~2月调仓一次，我平时极少关注他们的表现，一般只在调仓时分析和测算。这种节奏让我既能紧跟市场，又能保持清醒头脑。

我的策略本质上是远期套利结合趋势投资，同时通过周期性的轮动标的保持组合始终最优持仓，让利润最大化。

当然，话说回来，牛猫的影响力确实很强，在他的夜报之前封基普遍年化折价13%以上，而现在年化折价基本在9%~10%左右徘徊，这也能解释为什么虽然市场普跌，但我持仓的两个组合仍在创新高的原因。

以我的成长精选组合为例，最近三个月的走势是下面这样的。

可以看到，这个组合在收益率和回撤上都控制的很好，短短这3个月，相对沪深300该组合就获得了20%的超额收益。所以虽然大牛猫打乱了我的节奏，但这里仍然感谢大牛猫的推广。

随着本周的一波调整和热度减弱，现在这个组合又出现了调仓机会，所以我打算下周一执行调仓。

本次调仓距离上次调仓过去两个多月了，可以点这个链接看详情→（6月成长精选实盘调仓计划-都涨回来了！），上次组合的持仓如下。

这些标的即使两个多月未调仓，也仍能表现的都可圈可点。

在A股，想要赚钱，有很多种策略，有价值派的围绕低估标的左右开弓，只要低估到一定程度就会买入。而有些则是趋势投资，估值因素基本不考虑，只做上涨阶段。还有的则是短线频繁追涨杀跌的，但这种大部分都会被消灭。这个需要因人而异，自己选择投资策略。

对于我，并不完全符合上面的任何一派，以本此提到的组合为例，我除了考虑折价、持仓风格、基金经理调仓频度等因素基础上，还加入了去弱留强的趋势派指标，算是价值派的趋势套利投资。

经过数据分析，8月份的组合最终如下。

这十大标的，折价率平均9%以上，年化折价也都在9%~11%之间，安全垫是比较厚的。

我们在看他的十大持仓情况，可以窥探其持仓风格是否符合你的选股和持仓标准。

成长精选组合的标的都是创业板和科创板的风格，普遍都是高估值的抱团股，风险当然也是比较大的，但趋势投资时估值并不是考虑的重点。实际上，一味的考虑低估，可能会造成今年-10%~-20%的情况出现，银地保就是例子。

所以保持轮动，尽量让组合持有和切换到强势股上，这就是每次调仓的意义。

最后再次提醒：投资有风险，本组合是基于成长标的的组合，全都是高估值抱团股，随时可能掉头向下，如果没有随时止盈止损的决心和魄力，极易造成亏损。