小鹏汽车概念可能性，地产仍未结束

一、大盘预判：

目前大盘应该还未调整充分，今日预期仍会继续横盘震荡。当前市场还是缺少多面方向，除了地产以外，如消费、汽车暂时都支撑不起行情。结合着现在已经是月底，7月仅剩3个交易日。本周应该很难再起指数行情。

二、热点新闻

1、美光推出业界首款HBM3 Gen2内存: 8层24GB 能效提升2.5倍。

相关个股：江波龙、佰维存储、兆易创新、北京君正、同有科技等

2、大众汽车品牌与小鹏汽车达成了技术合作框架协议，大众汽车将向小鹏汽车增资约7亿美元，收购后者约4.99%的股权。

相关个股：鹏翎股份、正强股份、隆基机械、三花智控、万安科技等

三、板块分析

小鹏汽车：7月26日，大众集团宣布与小鹏汽车签署长期合作技术框架协议，并收购小鹏汽车4.99%的股权。合作的初期，计划推出两款大众汽车品牌的电动车型，并计划于2026年走向市场。新产品将基于小鹏G9的平台打造，并将搭载小鹏先进的驾驶辅助系统。

本次合作小鹏汽车提供G9整车平台，大众自己去找供应链。合作受益的方向是代工及整车供应链，并不一定是照搬小鹏汽车的供应链，但一些关键的部件照搬的可能性很大，如G9整车平台的供应链。整车平台，通俗的讲，就是包含了底盘、车身结构、电气系统以及各种零配件的汽车的模板

因此，从代工的角度来看，因为大众自己的工厂此前都是MEB平台，要么自己新建工厂自己生产，要么就找别人代工。而最适合代工的，要么就选择小鹏的工厂，要么就选择其他比如海马汽车，海马汽车之前为小鹏有代工，比较有经验，是一个比较好的选择。

而，从供应链的角度来看，新能源汽车成本结构，依次是电池38%>内外饰15%>底盘14%>汽车电子9%>电控5.5%>车身5%。当然各个细分领域都有很多细分的零部件。

当前主要炒作的方向是供应的可能性。

小鹏G9供应链有很多，A股上市公司主要有：

德赛西威：自驾、座舱域控等，单车价值15000，G9独供，总市值869亿。

保隆科技：TPMS、平衡块等，单车价值200，主供，总市值117

隆基机械：后制动盘，单车价值预计在2000左右,总市值33

方正电机：主驱动电机，单车价值4500，总市值39

英博尔：交流异步电机，单车价值3000，独供，总市值52

银轮股份：阀模块总成，单车价值2500，独供， 总市值135

明新旭腾：真皮材料，单车价值3000，独供，总市值39

万安科技：前副车架，单车价值1000，独供，总市值56

A股其他的供应商有（不一定是G9）：

欣锐科技：小三电总成，单车价值3000，有资料显示G6贡献绿润占比最大，总市值73。

广东鸿图：一体压铸后地板，单车价值2000，总市值107

维科精密：次新+ HPD IGBT功率模块部件、CATL电池包、BMS连接器。

京威股份：中德合资+供应汽车饰件

鹏翎股份：低价+汽车流体管路龙头。

正强股份：十字轴万向节总成

派生科技：铝合金精密压铸件

山子股份：年初与大众集团有谈合作

天安新材：TPO汽饰材料

隆基机械：汽车制动部件

沪光股份：曾接受小鹏汽车评审

海马汽车：给小鹏汽车提供汽车制造服务，目前终止

四、看好个股

锦和商管603682

锦和商管目前是市场的最高板，城中村改造也是具有强逻辑的。昨日筹码松动，给予了进场的机会，后续就非常的稳定。而且有YZ接力。总体是非常健康的，今日有望继续。

$京威股份(SZ002662)$002662

大众小鹏合作利好代工和供应链两个方向，汽车内外饰虽然是非必要复制小鹏汽车的领域，但公司是具有国际水准的汽车内外饰企业，又是中德合资，在供应的可能性上是非常强的。昨日的一字板也表明了这个可能。

$海马汽车(SZ000572)$000572

公司是大众小鹏汽车代工方向最可能的企业。目前小鹏汽车是具备3个生产基地，还有一个在建造。而具备生产G9车型的是广州智造基地，大概率是不会给大众代工的。因此也就之前给小鹏代工过的海马汽车可能性更大。因此，昨日也是一字板。今日则有望继续冲高。

鹏翎股份300375

从大小合作供应的可能性来看，公司也是非常强的。小鹏汽车提供G9整车平台，包含了底盘，车身等。而汽车流体管路制品主要用于底盘、发动机和车身三大部位。公司又是汽车流体管路龙头，因此非常的强势。公司也是20cm涨停的股票，从受欢迎来看，也是会积极博弈的。今日继续冲高。

五、持仓及操作情况

目前持有锦和商管、金科股份、欣锐科技、浙江世宝。

持仓图：

持骨说：

浙江世宝：无人驾驶方向表现比较差劲，当前市场的ZJ又有限，今日逢高就跑。

欣锐科技：小鹏汽车是当前的主要方向，整体持续性应该有限。该股今日应该迎来反弹，非主要个股，准备跑。

$金科股份(SZ000656)$：昨日养家又加仓进去了，地产方向的热度并未完全褪去，今天还是有机会，多看看。

锦和商管：只要不过于弱，就等它继续强。

#大众7亿美元入股小鹏汽车#