A股正处于寒之时，反弹行情将一触即发

节前的指数走势持续弱势，上证再次逼近3000点，这是年内第三次考验该大关，此前3月16日3023点组织了一波反弹，随后4月27日2863点二次见大底；周线上看下图，这里跟4月底形成对称走势，4月底2863反弹的时候出现序列9转的序列8，本周就是8，就看这里的反弹力度。

这波不论3000点是否再次跌破，随后都会有一波回暖行情。而我们要尝试把握的是类似于4月底2863点的一轮大反弹行情，以及4月底至7月中旬的 新能源 光储+汽车的景气度行情，这是当下的大局观，也是四季度的重点。长假期间外盘先涨后跌都是熟悉的套路；不过恒生指数、A50与节前还是留有涨幅，给节后的开盘好歹还是留有红盘预期。而十月关于重要会议能否催生新热点，以及三季报的落地是否有暴雷，这些都是下面对市场有较大影响的。但总体上机会多是由于急跌而带来的，反弹随时可能由于某些事件出现反复；就算节后有反抽也要按照弱势看待，敬畏的看待当下弱势下的大背景。至于外围影响已经够坏了，但时刻都可能出现新的扰动，这都会对弱势下的股市有扰动。

板块上，稳增长方向超跌反弹出现持续性；地产节前频繁异动，新华联补跌，但活跃的是天津板块，海泰发展、天保基建等上一波高辨识度个股形成联动，但复制3月基本不可能，加强的话基建也有轮动的机会。消费方向先看节后如何落地，稳健的还是看白酒，相关的商业零售、食品饮料等；这里还有酱油股利空的影响。外贸可继续作为叠加项来看，高外销逻辑大于贬值投机的方向，比如彩虹集团这样的。防御方向的医药医疗，大博医疗的4连扳，而双成药业、新华制药、龙津药业，基本上是老人气股的反复打法，同样是长期超跌。自主可控，不断会有驱动，CIPS、数字货币以及信创，半导体，军工，小票大票都有个股活跃，但业绩普遍拉跨，航发、芯片设备或许好些。大金融有护盘含义尤其是月中，而对于银行保险，拉升时基本是要小心的。

赛道新能源方向的退潮是近期市场的核心压力，从8月24日的宁德时代已跌超30%；假期外盘以 特斯拉 为代表的 汽车 等压力也不小，开盘这个方向肯定还是承压为主；后续可以留意和欧洲能源相关的光伏、户储、 锂矿 等核心高景气方向，可以从三季报业绩的驱动的思维切入。

连板情绪过去1个多月的市场，无论从连板股数量、还是从20cm方向的连续断档上看，都是前所未有极差极寒；但这种极致冰点也会带出后续的一波报复性投机热点。高标维持在5板的海鸥住工，公元股份高标被核。节前部分资金仍在围绕着欧洲逻辑、彩虹集团的8天6板是当下空间龙，医疗医疗的4板大博医疗比较强，自主可控也有个股活跃。20cm层面则是连续断档，极少数的活跃个股溢价也很差，这些都是对活跃资金的挫伤。节后主板留意1进2机会，有一定的跨节预期，早盘前排的回封或是弱转强的排板。20cm方面继续看首板。