「每日收评」炸板率超50%！锂电、光伏等高位股再遇大跌 防御性板块受青睐

财联社9月3日讯，今日大小指数集体调整，沪指跌0.43%，创业板指跌1.17%创调整新低。受消息刺激，新三板精选、创投等北交所概念股大涨，风电股继续冲高。军工、煤炭、化工、有色、锂电、光伏等高位股再遇大跌，相关概念股占据跌幅榜前列。

板块方面

北交所概念早盘集体大幅高开，但随着券商板块率先大幅低走，九鼎投资、市北高新、鲁信创投、申万宏源、力合科创、大众公用、第一创业等概念股纷纷炸板回落，四川双马更是走出了近“天地板”走势。

可见，北交所概念的强度低于预期。一般来讲，因利好刺激而导致当天板块高开低走或冲高回落，次日有3种可能的走势：

1）次日类似今年8月5日的体育题材继续调整，这基本表明该题材没有成为主线的可能，这种情况属于最弱走势。当时消息上，国务院印发《全民健身计划》，到2025年带动全国体育产业总规模达到5万亿元。

2）次日类似今年8月27日的钠离子电池板块探底回升进行修复，部分前排股依旧能晋级，这种情况属于中等走势。当时消息上，工信部支持钠离子电池加速创新成果转化，推动钠离子电池全面商业化。

3）次日类似今年3月26日的服装家纺板块直接高开高走进行修复，相关概念股掀起涨停潮，这种情况属于最强走势。

此外，光伏、锂电、涨价主题近3天出现2次大分化走势，这种信号谨防是退潮信号，短期或适合多看少动。但由于光伏、锂电、涨价主题被资金介入较深，止跌企稳后或还有冲高的动力，甚至不排除再创新高。如何观察趋势板块有止跌企稳迹象？今天导致退潮的导火索是盐湖提锂板块率先大跌，所以解铃还须系铃人，当盐湖提锂板块止跌企稳时就大概率表明高位板块释放完抛压了，预计那时反弹最强的还是磷化工、氟化工这类。

个股方面

今日白酒、医美、医药等超跌的大消费板块，以及近期一直低迷调整的半导体、农业种植板块逆势反弹，虽然这些超跌板块中未有一家个股封住涨停，但超跌思路还是延伸到了超跌人气股，比如次新军工股华菱线缆晋级2连板，创业板股国民技术盘中触及涨停，此外，南大光电、润和软件、上能电气等人气股都有不同程度的冲高。如果超跌思路想要得到更多资金的认可，就需要光伏、锂电、涨价主题等趋势板块进入退潮期，那么在蹊跷板效应下，超跌行情可能就走出持续性。一般来讲，超跌行情一般喜欢从超跌垃圾股启动，然后扩散到注册制次新股，最后用主板次新股来收尾。

后市分析

指数方面，截至收盘，沪指跌0.43%，报收3581点；深成指跌0.68%，报收142179点；创业板指跌1.17%，报收3102点。北向资金全天净买入70.68亿元，连续10日净买入，为1月21日以来首次；本周北向资金累计净买入近280亿元。

指数全线调整，除了光伏、锂电、涨价主题等高位趋势板块冲高回落外，券商板块大幅低走也是带弱指数原因之一。亏钱效应较明显的主要是高位板块和高位股，而部分低位板块反而能逆势活跃。这里或与资金避险今晚非农数据有关，其中瑞银更是押注非农数据超预期达到100万人。一旦非农数据触及了缩债条件，那么资金自然有避高就低的需求。

情绪方面，上涨2450家，比上一交易日减少190家；涨停52家，比上一交易日减少57家；炸板53家，比上一交易日增加27家；创业板/科创板涨停7家，比上一交易日减少6家；跌停20家，比上一交易日增加20家。

目前市场情绪与高景气赛道和涨价主线“捆绑”得较紧密，一荣俱荣，一损俱损。至于下周一市场情绪是修复还是继续调整，需要观察高位板块的走势，以及结合周末非农数据数据来判断。

市场要闻聚焦

1、证监会：北京证券交易所新股上市不设涨跌幅限制 上市次日起涨跌幅限制为30%

9月3日电，证监会非上市公众公司监管部副主任杨喆表示，北京证券交易所实行连续竞价交易，新股上市首日不设涨跌幅限制，自次日起涨跌幅限制为30%，增加市场弹性，坚持合适的投资者适当性管理制度,促进买卖力量均衡，防范市场投机炒作。

2、李克强：严控高耗能、高排放行业产能规模 大力发展节能环保产业

9月3日电，李克强出席2021年太原能源低碳发展论坛开幕式并发表主旨演讲。李克强指出，作为世界上最大的发展中国家，中国要在本世纪中叶实现社会主义现代化、让中国人民过上幸福生活的过程中实现低碳绿色发展，这在人类历史上没有先例，需要付出艰苦卓绝的努力才能实现。我们将坚持实施能源安全新战略，推进能源消费、供给、技术、体制革命，全方位加强国际合作，切实推进能源转型。在做好宏观政策跨周期调节的同时，加快推动产业结构优化升级，一手做“减法”，严控高耗能、高排放行业产能规模；一手做“加法”，大力发展节能环保产业，为世界经济复苏注入新动力。