柒财智库：风口已至，商业银行线上贷款将随金融科技发展顺势而起

纵观金融发展历程，金融行业的发展也贯穿着人类历史文明的进程。每一次的金融变革，也促使着文明的进步，科技的发展。

从2019年央行下发的《金融科技发展规划》中不难看出，下一波的金融红利必定是由金融科技引领。从本质上来讲，金融科技的发展并没有改变金融的本质，反而利用各种技术手段，规避金融风险，精准服务与大众，普惠金融。

上周，银保监会下发《商业银行互联网贷款管理暂行办法》（征求意见稿），各方的解读都针对商业银行“线上放款”业务的发展，以及围绕线上放款业务产生的保险、融资担保、大数据风控等。

有观点认为：商业银行线上贷款业务已经初步建立起了新型的“金融科技生态圈”。

对于这个提法，柒财智库认为并非空穴来风。

在今年年初，北京金融科技监管沙箱六大项目中，四个项目为商业银行贷款业务。其中，有三个项目为商业银行线上贷款业务，一个项目为以区块链为基础的供应链金融业务。所以，商业银行线上贷款业务正在引领金融科技贷款、风控等分支领域的发展。

01 宏观角度看线上贷款业务发展

央行颁布的金融科技发展规划中明确提到：

在新一轮科技革命和产业变革的背景下，金融科技蓬勃发展，人工智能、大数据、云计算、物联网等信息技术与金融业务深度融合，为金融发展提供源源不断的创新活力。

金融科技成为推动金融转型升级的新引擎。金融科技的核心是利用现代科技成果优化或创新金融产品、经营模式和业务流程。借助机器学习、数据挖掘、智能合约等技术，金融科技能简化供需双方交易环节，降低资金融通边际成本，开辟触达客户全新途径，推动金融机构在盈利模式、业务形态、资产负债、信贷关系、渠道拓展等方面持续优化，不断增强核心竞争力，为金融业转型升级持续赋能。

从定义上来看，金融科技的发展是利用科技技术有效的推动金融业务。其中，信贷关系也能利用金融科技进行拓展与优化，这给商业银行线上贷款业务的科技发展奠定了基础。

从行业发展上来看，商业银行线上贷款业务最早在2016年就形成了完整的业务体系，虽然用户体验欠佳，经过不断的优化，目前已经非常成熟。并且，2014年开始发展的互联网金融也对线上借款业务的发展做出了一定的贡献。

之前，互联网金融的发展确实引起诸多的乱象，尤其是在投资端，虚构标的、增设资金池、非法集资等违法违规现象屡见不鲜。2017年开始，监管开始化解互联网金融所产生的风险，并在2019年颁布了针对互联网金融的转型政策。

从转型政策上来看，互联网金融砍掉P2P的投资端，保留借款端。实质的意义在于，取消投资风险，鼓励线上借贷。通俗的说监管还是给了一定的出路，但是想要做线上借贷必须要持牌经营。

其实在互联网金融发展这几年，对于目前金融科技领域最大的贡献是“线上风控”和运用“大数据”、云计算产生的数据型风控。这一贡献也助推了线上贷款业务的发展，也等于给自己留下了后路。

虽然在2019年大数据爆发了诸多的乱象，但是其本质依然是数据风控，内涵的科技元素和风控逻辑也能够在未来的金融业务中起到更大范围的应用。

所以，目前能够看到的较为成熟的线上贷款项目，其背后的主要科技元素依然是线上风控和大数据风控。

02 为何线上贷款业务能够进入金融科技监管沙箱

有观点认为：北京金融科技监管沙箱的项目比较保守，很多都是已经有的产品，也有的是之前线下模式转移到了线上，科技属性并不耀眼。但是，从金融科技沙箱顶层设计的角度来看，最初的项目必定是保守的，有过“历史记录”的产品。

既然能够金融科技的监管沙箱，风险必须可控。如果沙箱直接上“黑科技”产品，在没有任何运营经验的前提下，就算小范围的试点，也可能被风险反噬。

再者，试点项目属于项目，并非是产品。比如，线上贷款业务在此之前确实是商业银行的一款产品，这个产品相对较为单一，结构以及条线相对简单。从产品升级成项目，项目内包含诸多产品。线上贷款业务不在仅仅是单一存在，围绕业务本身，衍生出了数据风控、线上审批、反欺诈模块，APP等等各种产品。产品围绕着业务各司其职，最终形成金融科技生态。

这确实意义非凡。

同样，在《商业银行互联网贷款管理暂行办法》（征求意见稿）中也明确提到：互联网贷款，是指商业银行运用互联网和移动通信等信息通信技术，基于风险数据和风险模型进行交叉验证和风险管理，线上自动受理贷款申请及开展风险评估，并完成授信审批、合同签订、放款支付、贷后管理等核心业务环节操作，为符合条件的借款人提供的用于消费、日常生产经营周转等的个人贷款和流动资金贷款。

未来，个人消费贷款、小微企业法人经营性周转贷款将会呈现线上化的趋势。

因此，金融科技监管沙箱项目中农业银行、宁波银行的线上贷款项目把科技元素融入到金融业务中。虽然取得了一定的成绩和效果，但是按照金融科技发展，以及结合最新的征求意见稿，还有诸多细节需要完善。

当然，这也符合行业发展状况。金融是一个本质不发生改变的行业，科技是一个不断迭代的工具。在本质不发生变化的前提下，不断的更新和修正技术，以此顺应行业的发展，服务与更多的人。

柒财智库认为，2020年是线上借贷以及消费金融、助贷行业最黄金的一年。虽然，在2020受到了疫情的影响，但依然阻碍不了行业的发展。目前，宏观政策出台，针对行业的政策也已经公开征求意见。最为主要的是，市场的需求仍在，借助金融科技行业还能继续向前迈进。

未来商业银行线上贷款业务前景广阔，但依然存在诸多的乱象。这与周边服务以及生态没有出台具体政策约束有一定关系。并且，目前的风控技术还需要不断完善，仍然要补足短板。

03 行业痛点，技术应向贷后管理倾斜

从商业银行线上借款业务中来看，不管是行业还是监管层都出具了较为细致的规划。结合金融业务属性上分析，资源获取、反欺诈、贷前调查、授信审批等各项环节都趋于成熟。

然而，贷后跟踪管理、催收、资产保全方面依然是弱点。

此次疫情表现出来的最大问题，是借助疫情进行逃废债问题。很难确定借款人属性、所在地，这成为金融机构和助贷公司最为棘手的问题。

金融科技很难应用于贷后管理，最为根本的问题有三个：

第一、目前，催收环节已经大于贷后管理。其实，催收只是贷后管理的一部分，很多机构都进入了先催收再管理的怪圈。

第二、贷后管理难度加大，催收从一定程度上来成了“高压线”，稍有不慎就会触及到法律风险。

第三、因为小额借贷资产太过于零碎，线上借款能够形成统一风控但是不能形成统一管理。导致，科技向贷后管理以及催收环节渗透不佳。

所以，未来谁能够站稳脚跟，谁能够做出差异化的线上贷款产品，完全取决于科技能够在贷后管理上加以应用。

最后，商业银行线上贷款业务的发展，在2020年必定会随着金融科技的发展迸发出巨大的活力，也是线上贷款业务最为黄金的一年。也期待着有更多的相关项目进入到金融科技监管沙箱中，能够给线上借款业务带来更为先进的技术。贷后管理的薄弱环节，需要随着风控技术的革新从而紧跟发展的脚步，差异化必定是从贷后管理上诞生。风口已至，也希望行业能够合规稳健的发展。