「明日主题前瞻」单月大涨超40%，碳酸锂价格持续大幅上涨，这家公司自有矿产可支撑二期碳酸锂产能
【今日导读】
单月大涨超40%，碳酸锂价格持续大幅上涨，这家公司自有矿产可支撑二期碳酸锂产能；
现货供应持续紧张 有机硅DMC价格不断刷新近十年高点；
光伏行业进入传统装机旺季，带动硅料单周大涨11%，国内产量已被锁定超90%；
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单月大涨超40%，碳酸锂价格持续大幅上涨，这家公司自有矿产可支撑二期碳酸锂产能
行业数据显示，2021年9月工业级和电池级碳酸锂华东市场价格延续8月的上涨势头持续暴走，直至月末价格仍处上涨区间但稍有放缓。截止9月28日工业级碳酸锂华东地区均价价格为167800元/吨，与月初均价相比价格上涨了40.77%。
9月14日，Pilbara旗下电池材料交易所（BMX）第二次锂辉石精矿拍卖价格公布，为2240美元/吨，较第一次拍卖结果1250美元/吨增长79.20%。本次拍卖价格远高于市场1700-2000美元/吨的预期。西部证券分析指出，从供应角度看，2023年之前新增供应主要以2017年新建项目投产及停产矿山复产为主，相对于需求增长非常有限。另外考虑到海外锂资源企业的财务状况，短期扩产可能性较低。随着下游为四季度产销旺季备货需求，同时考虑到四季度国内盐湖产量下降，供需共振前提下预计年内价格高点将出现在四季度。
A股上市公司中，永兴材料表示，公司控股的白市村化山瓷石矿，已探明储量可以支撑二期投产后年产3万吨电池级碳酸锂产能。中矿资源新建的25000吨/年电池级氢氧化锂和电池级碳酸锂生产线已于8月19日成功点火投料试生产运营。江特电机拥有两条锂云母制备碳酸锂产线共计年产能1.5万吨、一条利用锂辉石制备碳酸锂年产能1.5万吨的产线、一条利用锂辉石年产能1万吨氢氧化锂产线及0.5万吨碳酸锂产线（建设中）。
现货供应持续紧张 有机硅DMC价格不断刷新近十年高点
行业数据显示，截止9月29日，主流地区有机硅DMC市场报价均价参考在62366元/吨与9月1日（有机硅DMC参考均价37500元/吨）相比，均价上调24866元/吨，月涨幅66.31%，同比去年，涨幅250.37%。当前价格创下有机硅DMC近十年行情高点。
9月11日，云南出台能耗双控政策，为严格抑制高耗能、高排放项目盲目发展、严格控制能耗排放，钢铁、水泥、煤电、化工等行业将接受重点管控。其中，工业硅要求9-12月月均产量不得超过8月产量的10%（即消减90%）。从原料端来看，有机硅原料金属硅不断刷新历史价位，限电问题仍未缓解，云南月均产量较往年减少1万吨。新疆地区受原料硅石供应偏紧影响，开工率也有所下降，另外新疆大厂安全整顿复产进程较慢，产量也有所减少。其他部分地区因环保检查，开工率也不高。而需求端方面，大部分企业维持刚需采购，部分下游客户迫于生产压力高价接单，其余大多以观望为主。同时国外受疫情影响，工厂减产停产，导致我国硅出口量增加。德邦证券分析指出，国内有机硅DMC现货紧张，有力支撑市场坚挺报价，预计后续国内有机硅市场高稳运行为主。
A股上市公司中，新安股份现有有机硅单体产能49万吨/年（折合硅氧烷产能约25万吨）。东岳硅材现已建成并运营两套有机硅单体生产装置，具备年产30万吨有机硅单体（折合聚硅氧烷约14.1万吨）的生产能力。江苏国泰目前有机硅的产能为5000吨，在建产能为2600吨。
光伏行业进入传统装机旺季，带动硅料单周大涨11%，国内产量已被锁定超90%
9月29日，中国有色金属工业协会硅业分会公布的价格显示，当周国内单晶复投料价格区间在22.7万-25.0万元/吨，成交均价为23.84万元/吨，周环比涨幅为10.94%；单晶致密料价格区间在22.5万-24.8万元/吨，成交均价为23.58万元/吨，周环比涨幅为10.96%。自今年8月份以来，国内硅料价格已经实现八连涨。
据统计，硅片后续扩产计划超过339GW，其中2021年下半年至2022年投产276GW以上，2022年硅片企业锁定硅料长单68.65万吨，占有效供给85.82%，其中锁定国内硅料66.06万吨，锁定比例达到93.71%。广发证券分析指出，2021年三季度、2021四季度硅料分别存在10.74、33.67GW供给缺口，随着进入传统装机旺季伴随硅片产能密集投产，硅料价格或将再度上行。预计2022年硅料供需仍然偏紧，海外企业现金成本将为硅料价格提供有力支撑。长期来看，硅料产能过剩幅度最低，有望在主产业链盈利再分配中处于相对强势地位。
A股上市公司中，大全能源目前已形成年产7万吨高纯多晶硅产能，产能规模在业内处于第一梯队。特变电工控股子公司新特能源新疆多晶硅生产线设计产能为6.6万吨/年，公司正在建设年产10万吨高纯多晶硅绿色能源循环经济项目、新特能源及晶体硅公司多晶硅技术改造项目。通威股份已形成高纯晶硅年产能8万吨，新建项目预计乐山二期5万吨、保山一期5万吨将于2021年底投产，包头二期5万吨将于2022年内投产。