「市场观潮」锂电池概念发力，宁德时代大涨5.39%

9月14日，锂电池板块再度迎来爆发。在沪指全日维持弱势震荡下，宁德时代(300750.SZ)等锂电权重股拉动创业板指数收涨1.32%。

Wind数据显示，截至9月14日收盘，锂电池概念指数上涨2.66%，盐湖提锂指数上涨2.97%，新能源车ETF上涨3.16%，均名列Wind概念指数涨幅前列。

分个股看，锂电池概念股交投活跃，79只概念股中有超过7成收涨。其中包括金银河(300619.SZ)、中科电气(300035.SZ)、百川股份(002455.SZ)、中国宝安(000009.SZ)等近20股涨停，德方纳米(300769.SZ)、璞泰来(603659.SH)和恩捷股份(002812.SZ)三股股价创出历史新高。

宁德时代盘中一度涨超7.5%，成交额破120亿元，最终收盘上涨5.39%，带领锂电池板块上攻。

新能源汽车及动力电池市场推动行业高景气

从基本面看，碳中和背景下的国内新能源汽车和动力电池市场高景气度持续，为A股市场“有锂就牛”行情提供了支撑。

根据统计局数据，8月份，我国新能源汽车产销量保持高增长，分别达到30.9万辆和32.1万辆，同比增长均为1.8倍。2021年1-8月，新能源汽车产销分别达到181.3万辆和179.9万辆，同比增长均为1.9倍。

随着下游新能源汽车需求端的持续性爆发，上游的动力电池供需两旺。据中国汽车动力电池创新产业联盟，今年前8月我国动力电池装机量保持高速增长，达76.4GWh，同比飙升177.2%，主要系受益于新能源产业景气向上。

在8月份，我国动力电池装车量12.6GWh，同比上升144.9%，环比上升11.2%，增幅较大。

宁德时代作为我国锂电一哥，在今年8月份的动力电池装机量中以6.5GWh在排行榜稳居第一，市占率为51.7%，相比7月份50.1%的市占率上升到一个新台阶。

比亚迪在8月份的装车量为2.4GWh，在排行榜处于第二的位置，市占率为19.1%，相比7月份16.8%的市占率提升了两个百分点。

根据高工锂电网的预测，随着新能源汽车渗透率持续快速增长，预计到2025年国内动力电池的出货量将达470GWh，未来5年的年复合增速高达42.5%。

锂电概念股半年报靓丽，跑马圈地战升温

新能源汽车市场爆发式增长，在电动化大势下，锂电行业整体呈现业绩迅猛上扬、国内订单饱满、海外订单激增以及产能供不应求的良好发展态势。

在79只Wind锂电池概念股中，上半年营收实现正增长的企业达76只，29只股实现超过1倍的增长；净利润实现正增长的有66只，翻超一倍的就达53只，整个板块上半年收获颇丰。

受益于新能源汽车市场需求爆发，动力电池领域包括宁德时代、亿纬锂能(300014.SZ)、鹏辉能源(300438.SZ)、国轩高科(002074.SZ)、蔚蓝锂芯(002245.SZ)等企业实现营收和净利润实现大幅增长。

其中，宁德时代上半年实现营收440.75亿元，同比增长134%；实现净利润44.84亿元，同比增长131.45%，为全年业绩高增长打下基础。

随着行业进入黄金阶段，各大动力电池制造商纷纷开足马力在市场中展开跑马圈地赛，其中要以行业巨头宁德时代最为激进。9月13日晚间，宁德时代发布公告称，拟在有着“亚洲锂都”之称的江西宜春投资建设新型锂电池生产制造基地(宜春)项目。按照计划，该项目总投资不超过135亿元，规划用地面积约1300亩，建设期为预计自开工建设起不超过30个月。

实际上，今年以来，宁德时代扩张步伐不断提速，今年春节前抛出300亿元新增4个动力电池项目，后在7月推出了高达580亿元的定增以用于锂电池项目的扩建。2021上半年，宁德时代新增投产产能达到了60GWh，在建产能达92.5GWh。预计在2022-2023年，宁德时代新增规划产能240GWh，预计投入资金超过800亿元。

国内第二大电池厂商比亚迪(002594.SZ)，基于刀片电池自身以及外供需求，其今年在原产线改造和基地新建上也动作频频，为此先后新增了无为弗迪、盐城弗迪、济南弗迪、绍兴弗迪等4家电池公司。

此外，亿纬锂能、中航锂电、国轩等企业也纷纷加码电池产能。

开源证券预测称，2021-2022年全球锂行业供需偏紧态势难以改变，刚性缺口下锂矿易涨难跌。在全球“碳中和”背景下，新能源车渗透率加速提升、风光上网标配储能等成为锂电池需求的重磅主力。

作者：遥远