启富投顾-收评：良性轮动，稳步上攻

今天指数窄幅震荡，从一轮行情角度出发，当前不要去轻易的预测行情何时结束，只要后期财政政策不断加码，后期指数还会不断上攻，中间波动过程都是渺小，沧海一粟。

我们把当前投资分为四类：

一类是高景气度（新能源、半导体、涨价、创新药）

二类是景气度已经反转（光伏、军工电子）

三类是景气度有望在三季度反转（消费电子、游戏、调味食品）

四类升是事件驱动券商

昨日引用大明王朝经典台词：不可水清而偏用，不可水浊而偏废，自古皆然，均衡配置，都有估值提升机会！！！（这种观点不变）

高景气有利于长期，未来是确定性的（新能源是半导体是未来核心主线），反转型是立足当下（比如最近1个月强势光伏）、业绩反转型正在上涨的（游戏、消费电子、VR）。

今天出了一个宇宙元概念，只是锦上添花作用，这里要重申一下，游戏长期趋势是收窄的，当前看着一个中期业绩反转。

当前指数在上攻中，我们就不做多分析，这种轮动是良性上攻节奏。这个时候最重要是策略！

静心——最好不要盘中看盘（这样就不会发生追涨，买飞、割肉在最低点）

均衡——整体估值提升

信心——财政前置、新一轮资本市场变革

坚守——上市公司市值是估值与业绩乘数（估值是水位上升，业绩是上市公司成长性）

作者：鲁鹏 投资顾问

执业证书编号：A1130620080001

时间：2021年9月8日

风险提示：以上内容仅供参考，不构成具体操作建议，据此操作盈亏自负、风险自担，市场有风险，投资需谨慎。