启富投顾-早评：中报大幕开启

市场分析

1、走势分析：不管是从长牛、慢牛大的格局，还是走势基本特征、国家宏观策略维度下当前处于新一轮上涨中。快速下跌，新一轮上涨都是需要技术修正与底部形成，当前大概率会来回筑底，短期走势是混沌，模糊的，也是最佳布局机会。

2、板块：市场总是以硬科技为纽带，紧紧围绕高端制造龙头展开。这是历史必然也是大势所趋。

3、昨日拜登将签署一项行政令，设定了到2030年零排放汽车销量占新车总销量50%的目标，产业大基金最近连续加码，这为半导体与新能源注入强心剂，这是一个长期过程，诗与方向，选择与谁同行很重要。

中报大幕开启

1、7月是中报预披露披露集中月。

2、8月是中报落体集中月。

3、业绩落地，也是将是市场进入分化标志。超预期继续强势，低于预期就要修正。

7月是预期，8月是定性，这个时候我们应该注意以下几点，因为市场就是炒作预期，成长股本质是投资未来业绩。

1）、当前业绩与预报中值比较，是超预期还是低于预期。

2）、业绩增长主要看扣非利润增长，要对同比与环比进行分析。

3）、当前业绩与机构预期是高于预期还是低于预期。

4）、未来是连续增长性，还是拐点将至分析非常重要。

5）、核心指标、毛利率、净利率变化。

6）、认真分析业绩增长，减少根本原因与下半年战略规划。

再说高端制造

7月30日会议，明确提示发展高端制造与新能源汽车，这是一张明牌，下半年就要这么干：我们这里再次重申三点：

一是加大企业创新、研发能力，引入先进的技术、先进的产品，帮助企业打开新的成长空间；

二是提升自动化、智能化，有助于提高企业生产效率，同时降低生产成本，同时也符合我们国家的劳动力趋势；

三是强化绿色制造、节能环保，这一点则是和碳中和大政策相辅相成的，尤其是像钢铁、煤炭等传统产业，都有大量绿色节能方面的改进需求。

美国继续加码新能源汽车

拜登将于周四签署一项行政令，设定了到2030年零排放汽车销量占新车总销量50%的目标。拜登该目标中的零排放汽车包括电池电动汽车、燃料电池汽车和带有汽油引擎的插电式混合动力汽车在内。

之前就有媒体报道目标是40%-50%，并且拜登之前在气候峰会上就说过到2030年将新车销量的50%以上转换为无碳排放的电动汽车，这次如果最终落地是50%，整体还是符合预期的。

美国相关政策的实施，从中长线角度来看，一方面有利于进一步促进全球锂电、燃料电池产业链的发展，另一方面由于推动特斯拉的发展，国内特斯拉产业链也将受益。由于新能源汽车在一个高位，何时技术修正没有人判断，当时在全球加码下，中国渗透率刚好过10%，这是一个起点，而不是终点。

市场资讯

能源局：发布《关于开展可再生能源发电项目开发建设按月调度的通知》，拟按月开展项目开发建设情况调度。建立可再生能源发电项目开发建设按月调度机制，对可再生能源发电项目从核准、开工、建设、并网到投产进行全过程调度。

比亚迪：7月，新能源汽车销量为50492辆，同比增长234%；本年累计销量为20.51万辆，累计同比增长170.62%。7月，新能源汽车动力电池及储能电池装机总量约为3.001GWh，本年累计装机总量约为15.708GWh。

投资与人生

人这一辈子，要做一个平静的人，做一个善良的人，做一个微笑挂在嘴边，快乐放在心上的人。有时候能放下自己的脾气向你的坏脾气低头的人，并不是因为怕你，而是比你更懂得珍惜。

作者：鲁鹏 投资顾问

执业证书编号：A1130620080001

时间：2021年8月6日

风险提示：以上内容仅供参考，不构成具体操作建议，据此操作盈亏自负、风险自担，市场有风险，投资需谨慎。