「明日主题前瞻」产能严重紧缺 多家大厂集体上调这一芯片价格

【今日导读】

产能严重紧缺 多家大厂集体上调这一芯片价格；

“宅经济”转向“室外经济” 这一疫情后周期市场复苏步伐加快；

原料成本上涨及下游需求需求向好 该产品报价较上月涨逾20%；

火爆行情仍在持续 行业迎“开门红” 产品价格翻倍创历史新高；

全球第二大晶片电阻厂产量锐减 国巨涨价25%；

14家自动驾驶企业87辆车获北京路测牌照。

【主题详情】

产能严重紧缺 多家大厂集体上调这一芯片价格

由于产能紧缺，多家MCU厂商近日再次宣布调涨价格，甚至停止接单。义隆23日表示，由于MCU需求强劲，公司自今年1月1日起正式调涨价格，近期也因考量公司产品规划，年后MCU产品全面暂停接单，累计价格涨幅至少1成起。除了义隆，盛群、凌通在今年采取第二次涨价，盛群近期更因订单直达2022年，已暂停部分产品接单。

在MCU芯片技术领域，低端MCU产品如4位、8位、16位MCU国内自给率较高，中高端MCU市场则主要被意法半导体、恩智浦、瑞萨、英飞凌、微芯科技等国外大厂垄断。目前国内企业已经具备32位MCU的技术能力，但是在工艺节点、内核、存储器容量等综合实力较弱，加上MCU作为主控芯片，客户对于MCU的稳定性、可靠性要求较高，一般不会轻易更换供应商，因此国内企业过去主要在中低端应用。华西证券分析指出，随着今年海外MCU产品的缺货，有望增加国产MCU的导入机会，进而带动国产MCU产品切入家用电器、工业控制、新能源汽车等高端领域。

A股上市公司中，中颖电子在本土MCU厂商中体量位居第一，已开发出基于ARM内核的32位MCU。四维图新子公司杰发科技MCU芯片是国内首款车规级量产MCU芯片，已经被多家汽车电子零部件厂商、工业电机控制厂商等采用。景嘉微MCU芯片已进行批量生产，主要用于消费领域。

“宅经济”转向“室外经济” 这一疫情后周期市场复苏步伐加快

中国旅游研究院最新报告分析称，2021年居民出游意愿将保持在85%以上，旅游市场复苏步伐势必更快。2021年国内旅游人数将达41亿人次，国内旅游收入3.3万亿元，分别比上年增长42%和48%。

航空、机场、酒店、旅游等行业受疫情的冲击最为显著，当前这些行业最坏的阶段已经过去，市场热点将从疫情下的“宅经济”转向疫情受控后的“室外经济”。疫情以来，住宿、机票价格降幅明显，景区门票降价甚至免费、旅游消费券发放等优惠政策仍可能在一些地方延续。2021年将是近年来旅游性价比的高点，旅游需求将沿着需求曲线向“价低量升”方向移动，为旅游市场复苏注入强劲动力。国金证券分析指出，随着疫苗的普及以及全球疫情的逐步好转，未来跨境游和国际航班的大面积恢复后，相关消费需求或迎来爆发式增长。对酒店、旅游这些高度市场化竞争的行业来说，受益于行业格局改善的龙头企业困境反转的速度更快、幅度更大。

A股上市公司中，众信旅游的旅游批发业务遍布全球各地，与中国免税品公司签署《战略合作框架协议》，正式进入免税和购物领域。凯撒旅业陆续推出了从省内周边游到全国跨省游的旅游产品，在全国范围内推出了2000多条国内旅游线路。锦江酒店实际控制人为上海国资委，在2015和2016年分别收购卢浮、铂涛和维也纳酒店集团，市占率大幅提高，目前发展为亚洲排名第一的连锁经营酒店。

原料成本上涨及下游需求需求向好 该产品报价较上月涨逾20%

财联社资讯获悉，继昨日宝泰隆新材料将针状焦价格调涨500-1000元/吨后，今日山东益大新材料也调涨了产品报价，调后生焦价报6500-7500元/吨，国内均价报7107元/吨，较上周涨6.58%，较上月涨20.19%。

2020年四季度煤系针状焦企业36%产能停产，开工整体处于低位。海外方面，英国受疫情影响，菲利普 66生产暂计划停至 2 021 年 6 月。2020 年前10个月，中国从英国进口油系针状焦较 2019 年同期减少 86.90% ，从日本进口 针状焦较 2019 年减少 74.93% 。因原料成本上涨及下游需求需求向好，针状焦价格或维持涨势。

A股上市公司中，宝泰隆年产5万吨针状焦，百川股份在宁夏投资5万吨针状焦项目仍在建设中。

火爆行情仍在持续 行业迎“开门红” 产品价格翻倍创历史新高

在集装箱“一箱难求”的火爆行情下，集装箱的销售价格在不断攀高，去年上半年20英尺的小箱价格为每个1600美元，现在最高涨到了3600美元，热门的40英尺箱价格已经涨到5950美元一个，价格全部翻倍，创了历史新高。

我国疫情得到有效控制，海外订单需求旺盛，加上港口的空箱大量滞留海外，造就了集装箱行业前所未有的高利润。当前，集装箱“一箱难求”的火爆行情仍在持续。需求上看，我国港口经济迎来“开门红”，交通运输部2月23日数据显示，1月份，全国港口完成货物吞吐量12.9亿吨，同比增长17.4%；集装箱吞吐量2377万标准箱，同比增长13.2%。国金证券预计，在美国疫苗没有大范围落地前，当地拆箱、出港效率仍较难提升，倘若二季度疫苗落地进度慢于预期，且需求在防疫物资、宅经济、补库存等因素推动下维持增长，由此造成供需紧张持续，则之后将面临的是三季度新一轮的传统旺季，全年运价存在超预期可能。

A股上市公司中，中集集团为全球集装箱龙头，干货箱、冷藏箱、罐式集装箱产销量全球第一。中远海发管理的箱厂产能目前位居世界第二。 集泰股份在集装箱干箱密封领域为行业领导品牌，客户包括中集、马士基等巨头。渤海租赁自有及管理的集装箱合计约371万CEU, 服务于全球759家客户，为世界第二大集装箱租赁商。

全球第二大晶片电阻厂产量锐减 国巨涨价25%

2月23日消息，有代理商表示，全球第一大电阻厂国巨将针对大中华区代理商调涨电阻价格，幅度达15~25%，新价格将于3月1日生效。这是继旺诠1月份宣布涨价后，今年第二家针对代理商调涨的电阻厂商。

全球第二大晶片电阻厂产量锐减的情况持续恶化，等于一个月短少的晶片电阻月产能高达300亿颗，成为EMS厂判断未来晶片电阻大缺货的未爆弹。从目前的供需状态业界判断，第二季晶片电阻合约价可望全面上涨，调涨的幅度至少10～20％，一旦调涨成功，电阻厂的获利将飙速。上市公司中，风华高科是全球第八、国内最大的被动电子原件生产企业，目前MLCC每月产能150亿颗，月产56亿只MLCC技改扩产项目在建；火炬电子专业从事陶瓷电容器生产和销售，系国内MLCC主要供应商之一，具备多尺寸MLCC的生产能力。

14家自动驾驶企业87辆车获北京路测牌照

日前，《北京市自动驾驶车辆道路测试报告（2020）》正式发布。报告显示，截至2020年底，北京市累计给14家自动驾驶企业的87辆车发放了一般性道路测试牌照。累计路测超过221万公里。其中，载人测试里程超过102万公里。公司中，百度独占57辆，位列第一位。A股上市公司中，仅四维图新拥有1辆。

西部证券邢开允指出，各大车企、造车新势力及互联网企业纷纷加码自动驾驶，2021年L3级别自动驾驶车型将陆续发布，看好行业发展加速。上市公司中，路畅科技主营面向汽车厂前装的智能车机、液晶仪表、行车记录仪、360度全景及汽车电动尾门等产品，是百度无人驾驶Apollo计划首批合作伙伴；四维图新L3级别低成本自动驾驶整体解决方案通过北京自动驾驶路测T3级牌照考试验证，L4级自动驾驶方案可以实现特定场景下的自动代客泊车。